12月25日,中国银行业和保险业监督管理委员会发布《商业银行资产管理子公司资产管理产品销售管理办法(征求意见稿)》(以下简称《办法》)。包括八章和69篇文章。明确定义了理财产品的销售管理,投资者合法权益的保护,监督管理和法律责任。“办法”是“商业银行资产管理子公司管理办法”的司法支持系统。
据中国银行保险监督管理委员会称,《办法》正在积极遵守理财产品销售中新的法律关系变化,充分利用了销售同类理财机构的管理规定,并采取了相应的调整措施。《办法》的发布,有利于规范银行资产管理公司下属子公司资产管理产品的销售活动,维护投资者的合法权益,促进健康。资产开发。基因管理公司。
《办法》适时发布,具有十分重要的意义,对子公司资产管理的扎实发展,全过程管理以及投资者合法权益的保护具有重要意义。,《措施》的某些规定对财务管理很重要,该公司今后将需要进一步探索。“大型国有银行资产管理分支机构的几名高管在《 21世纪经济报道》中对记者说。
到目前为止,共有20家物业管理公司开业,包括6家主要银行,6家股份制银行,6家市政商业银行,1家农村商业银行和1家合资企业。
非金融机构和个人未经允许不得出售佣金
《办法》规定了金融产品销售代理的范围和销售活动的概念范围。这些措施将资产管理产品的销售组织分为两类:一类是资产管理银行的子公司,该资产出售公司的资产管理产品,另一种是代理机构的销售组织,银行的资产管理子公司接受销售其资产管理产品。
《办法》明确规定,非金融机构和个人未经金融监管机构许可,不得直接或通过隐蔽机构进行资产管理产品的销售,显然,在这一阶段,代理销售机构是其他银行资产。筹集公共存款的管理公司和银行金融机构。
“与以前的规定相比,这是该措施首次扩大了资产管理公司的资产管理产品的分销范围,超出了吸收公共存款的银行金融机构。互联网平台和其他专业机构暂时无法获得收购资产的资格。在目前的情况下,有利于维持金融产品销售系统的连续性和稳定性,这是必要和适当的,有助于投资者更好地区分自己,也保护了投资者。“赵联首席研究员董锡苗金融告诉了21世纪的经济。记者说。
中国银监会有关部门负责人在回答记者提问时还表示,该行资产管理子公司是新型的非银行金融机构,机构类型,产品属性,品牌声誉等处于起步阶段,区域歧视的水平需要逐步提高。欧洲销售组织的现有范围通常意味着出售银行资产,投资者可以轻松识别的管理产品的成熟渠道模型,但是上述有关部门的负责人也表示,下一步将是中国人。银行和保险监督管理机构,是基于资产管理产品从银行及时向其他金融机构转型发展的资产管理产品销售组织,专业机构将不断扩大。对于代理商的销售代理机构,“措施”中还规定了一些应继续满足的条件:良好的财务状况,标准化和稳定的运营以及独立的渠道,信息系统以及与销售机构兼容的其他设施和销售流程独立永久出售的资产管理产品具有兼容性,可控制性等
关于理财产品的销售活动,《办法》规定如下:第一,通过显示,介绍和比较一种或多种资产的部分或全部特征信息来促进和推广理财产品。为单个或多个资产管理产品提供投资建议;第三,涉及投资者的认购,购买和赎回以及其他监管部门认可的业务活动。
财务管理小组和代理商销售代理商分担销售责任
关于银行资产管理公司代理销售资产管理产品过程中的责任的定义,在《行动》中明确规定,资产管理公司与代理销售机构共同承担合规销售责任和保护熊责任。投资者的合法权益。
这些措施规定,银行的资产管理子公司是资产管理产品的发行人,您的主要责任是确定能够如实反映产品属性的商定信息内容和披露标准;选择合格的销售代理机构,实施持续有效的管理,明确规范销售标准的执行和约束机制。
作为面向投资者的代理销售机构,其主要职责是选择适合其特点和目标客户群的金融产品,满足投资者的适用性,评估和选择合适的投资者,并确保资金,机构和员工持续满足需求他们有义务控制销售。
同时,《办法》还对子公司和销售机构对银行资产管理的机构和产品尽职调查提出了要求。例如,对于资产管理子公司,有必要满足以下要求:专业服务人员仔细检查代理机构的销售代理机构的技能和风险控制水平,并明确定义准入标准和程序,职责和业务流程,持续的管理和冲突利益预防机制。信息披露要求和退出机制:要求机构对要出售的金融产品进行尽职调查,负责集中批准并包括在机构专项清单的统一管理中。银行的资产管理子公司或其发布的意见作为批准的依据。
值得注意的是,在出售资产管理产品之前,需要进行资产管理产品和投资者风险评估的必要流程。关于资产管理子公司和代理机构对同一金融产品或投资者进行的风险评估不一致的问题,中国银行业和保险监管机构有关部门的负责人表示,金融产品应基于两个评级中的较高者,并以两者中较高者为准。投资者的风险承受能力等级中的较低者。为有效地保护投资者的权益进行保护。未来需要对银行资产管理产品风险水平和投资者资产的风险承受能力等级进行问卷调查,目前水平通常为5级,问卷问题通常仅为10条。将来需要进一步完善,必须进行更全面和透彻的分析。”一家主要财务管理子公司的高级主管告诉《 21世纪经济报道》记者。
电子分销渠道确保可追溯性和验证
随着金融技术的发展和应用,投资者直接从银行分支机构购买理财产品的行为明显减少,同时通过官方网站和移动应用程序的渠道数量也相应增加。为了合法权益,为保护投资者不受限制,本办法还载有相应规定。在《办法》中明确规定,用于通过电子渠道向非机构投资者出售资产管理产品的资产管理产品销售机构必须积极采取有效措施和技术手段来应对客户的营销建议,产品风险和Important重要事项完整客观地记录投资者的信息请求,确认和反馈以及其他关键销售链接,以确保可以满足事后检查,验证和证据收集的要求。
“加强销售过程中买卖双方行为的收集和追踪,将有助于阐明投资者与子公司和销售机构之间在争端和合法权利中银行资产管理的责任,并保护各方利益。”
一家大型银行资产管理子公司的一位高管表示,该公司资产管理产品的70%以上是通过电子渠道出售的。根据这些措施的要求,未来的研究重点将放在如何销售上。电子渠道的流程可以设计得更合规。
该“措施”还规定,除非与投资者亲自签署书面协议,否则应在商店中进行评级为四或更高的资产管理产品的销售。“措施”中包含有关销售文本的详细规则资产管理产品和从业人员的管理。例如,资产管理子公司应当对广告资料进行集中统一的管理和授权,并承担最终责任。资产管理产品销售组织进行资格认证并签订劳动合同时,不得从事资产经营活动。管理产品销售。在出售资产管理产品之前,您应该介绍一下自己以及信息检索和验证渠道?通知。
(作者:李会)